第三方支付、電子支付比一比

全家、全聯為何推出2種pay？打通任督二脈、金流即刻入帳

採訪．撰文｜吳美欣　編輯｜王宥筑、張玉琦

不少公司在原有的「pay」之外，推出另一種支付工具。像是全聯的PX Pay與全支付、全家便利商店的My FamiPay與全盈＋Pay、一卡通Money（原LINE Pay Money）與LINE Pay。

從法規定義來看，全支付、全盈＋Pay、一卡通 Money屬於電子支付；而各公司既有的支付工具，如PX Pay、My FamiPay、LINE Pay，屬於「第三方支付」。

為何企業有第三方支付後，還要成立電子支付？

第三方支付只能代收付，電子支付可建立生態圈

企業看上的第一個好處為資金營運面，中華經濟研究院研究員王儷容指出，PX Pay、My FamiPay、LINE Pay等第三方支付，只能從事代收代付，必須要綁定信用卡才能儲值或付款。對於業者來說，這是「pay after」（付款後金流），因為帳款不會馬上入帳；但有了電子支付後，不僅可以綁定信用卡，還可以連結銀行帳戶、或用現金儲值，是「pay now」，錢馬上入袋。

其次，企業可透過電子支付建立生態圈。2021年7月新版《電子支付機構管理條例》上路後，整合「電子支付」、「電子票證」規定與支付生態圈，除代收代付、儲值金額、轉帳，還加入外幣小額匯兌的功能，更重要的是，允許業者跨平台交易，不只是轉帳，也包含紅利點數整合、折抵。「就像打通任督二脈，」有了電支執照，讓企業能夠結盟的產業更無遠弗屆，王儷容表示。

第三個好處在於延伸產品服務，資誠聯合會計師事務所會計師羅蕉森表示，從零售產業基本要素 ── 人、場、貨（消費者、場所、商品）來看，全支付與全盈＋Pay已經具備人跟場，電支業者下一步就是要思考如何有更多的「貨」。

不僅是作為實體商品的支付工具，「貨」也可以是金融產品，如保險、基金，正是提供更多貨源的手段之一。這不是指電子支付業者提供保險、基金或證券等服務，而是透過與金融業者合作，導引消費者到金融業者端，電子支付就能作為一種獲客管道。

對於電支平台來說，可以向金融業者收取廣告費用；而對金融業者，這個合作模式也是擴大通路，將觸角伸向過去難以接觸到的群眾，如全聯的婆媽粉、全家的大眾使用者，也有活化信用卡使用率的機會。

對電子支付、金融業者有好處，但對消費者來說，要搞懂不同支付工具，就需要花心力，二是升級後，原本的功能與現在的功能無法互通。例如，第三方支付中（如PX Pay）的儲值金，無法與電子支付（如全支付）互通。

第三方支付屬經濟部管轄，電子支付屬金管會，因此較嚴格

原因是2種支付工具本來就歸屬不同政府部門管轄。第三方支付如 PX Pay、MyFamiPay，僅能代收代付，只要平均單日經手代收付的總餘額，沒有超過新台幣20億元，都屬於經濟部管轄。功能單純，監管也相對自由，不需要特許與執照，一般公司都能做。第三方支付用信用卡儲值的儲值金，在法規中屬於電子化禮券，意思是用購買禮券的方式，轉成可消費的儲值金，因此無法轉移到其他帳戶。

另一方面，電子支付屬於金管會管轄，比照金融機構監管標準，包含資安、個資、防制洗錢、消費者保護等。因此，需要多一道身分驗證的程序，消費者需要填寫身分證資料、上傳身分證照片、建立個人資料，經由聯合徵信中心進行實名驗證後，才能使用。

也有不少使用者發現，PX Pay與全支付、My FamiPay與全盈＋Pay，所綁定付款的信用卡銀行不同。曾協助PX Pay業務的會計師表示，背後牽涉到雙方的議價能力。電支業者與金融業者合作，通常得向發卡銀行支付約1.5%的手續費；如果本身是強勢通路，手續費可能比較低、甚至沒有。對銀行來說，手續費雖然低，但可期望衝高發卡量，帶來循環利息，因此有意願合作。舉例來說，全聯PX Pay經營已久、客戶黏著度高，議價能力很強；而全支付比較新，議價能力未必如PX Pay，「要付給綁定銀行的手續費可能會高一點。」

議價能力同樣影響到跨平台合作的機會。新版《電子支付機構管理條例》對電支最重大的影響，在於跨機構金流。亦即民眾付款時不必煩惱哪個通路要用哪家支付，無論是一卡通 Money、全支付、全盈＋Pay、街口等不同電支平台的用戶，均可付款，款項也可在這些電支帳戶間相互轉帳。

但是困難在於，現在電子支付業者是個別跟特約商店、銀行談費率，但之後如果跨平台，譬如，拿全支付去街口支付的特約商店消費，「本來是街口跟特約店簽的費率，變成我現在是全支付去街口特約店消費，費率要怎麼算？」

20億元
第三方支付單日經手代收付的總餘額，低於新台幣20億元，都屬於經濟部管轄，監管也相對自由。

第三方支付多靠手續費收入，電子支付營收結構各家不同

第三方支付多靠手續費收入；電子支付的營收結構較複雜，會因業者類型而有所不同。資誠聯合會計師事務所會計師羅蕉森表示，以電子票券起家的一卡通Money、悠遊付，主要營收來源是賣卡，悠遊卡至今發卡量已超過1億張、流通卡數超過9400萬張，實體卡片是收入重要引擎、再來是與運輸業者及特約商店的清分費（業者要付給悠遊卡公司的費用，通常是刷卡費用的一定比例），還有聯名卡權利金收入。

「純電支」街口支付、全支付、全盈＋Pay 的收入來源，多來自特約商店的手續費收入。不過不同於專營電子支付的街口支付，賺錢是迫在眉睫的議題，全支付、全盈＋Pay從零售起家，背後有企業撐腰，更在意如何蒐集消費者資訊、精準推播商品；至於一卡通Money，業務核心在於交通服務，加上半官方性質，觸角更廣，提供如小額匯兌、移工跨境匯款等服務，會配合公共政策，拉高使用者黏著度。

未來，同間企業、不同的支付工具是否會共存？王儷容觀察，PX Pay、My FamiPay與全支付、全盈＋Pay，所建構的生態圈不同，前者限於單一、特定場所使用，可服務不想升級、喜歡單純功能的用戶；而後者可以建構生態系，跟不同產業連結，現在看起來應該還是會共存。 閱讀完整內容